O Indicador de Divergência de Convergência de Média Móvel (MACD)
O MACD é, por definição, um indicador de momentum que segue a tendência, o que significa que é adequado para ser utilizado por principiantes, uma vez que pode ser transformado na peça central de alguns dos sistemas de negociação de opções binárias mais simples – mas ainda assim eficientes. No caso do MACD, a palavra-chave é EMA (Exponential Moving Indicator), que é usado para calcular o próprio MACD, bem como a linha de sinal que é usada em combinação com o MACD para gerar sinais de negociação. O MACD é calculado subtraindo a EMA de 26 dias da EMA de 12 dias. A linha de sinal será a EMA de 9 dias.
Existem três formas de obter um sinal de negociação a partir da forma como o MACD e a linha de sinal acima referida se relacionam entre si.
A primeira forma é procurar que os dois se cruzem. Se o MACD cruzar abaixo da linha de sinal, está a desenvolver-se uma tendência de baixa. Se, por outro lado, o MACD cruzar acima da linha de sinal, o sinal é de alta.
A divergência é a segunda forma de obter uma “leitura” do MACD. Quando este e o preço do ativo mostram uma divergência, é considerado um sinal de que a tendência atual está prestes a chegar ao fim (e a sofrer uma inversão, obviamente).
Por último, mas não menos importante, temos situações em que o MACD sobe acentuadamente, o que é uma indicação de que o ativo está numa posição de sobre-compra, que está prestes a ser corrigida em breve. Considerando que uma subida do MACD pode ser traduzida como a média móvel de mais curto prazo a afastar-se da de mais longo prazo, a conclusão acima é, de facto, lógica. Continuando com esta linha de pensamento: o facto de o MACD estar acima ou abaixo de zero também tem um significado. Se estiver acima de zero, é óbvio que a média móvel de curto prazo está acima da de longo prazo e isso significa uma perspetiva de alta. Se estiver abaixo de zero, estamos a lidar com uma perspetiva de baixa.
Como foi dito acima, o MACD é ótimo para detetar inversões de tendência como parte de várias estratégias de seguimento de tendências e, devido à sua simplicidade, presta-se bem a estratégias para principiantes.
O Oscilador Estocástico
Tal como o MACD, o oscilador estocástico é um indicador baseado no momentum, que também se destina a prever inversões de tendência no preço de um ativo, comparando o preço atual do ativo com o intervalo que o preço cobriu ao longo de uma série de sessões de negociação anteriores. O oscilador estocástico pode ser expresso através de uma fórmula matemática: %K (que é o nosso oscilador) = [(preço atual do ativo-L14)/(H14-L14)]*100. Nesta fórmula, H14 é o nível mais alto do preço do ativo atingido nos últimos 14 dias, enquanto L14 é o preço mais baixo. Com isso fora do caminho, é claro como o oscilador estocástico funciona e o que ele se propõe a realizar. Tal como no caso do MACD, em que precisávamos também de uma linha de sinal para obter os nossos sinais de negociação, com o oscilador estocástico, utilizamos uma %D, que é essencialmente a média móvel de 3 dias de %K. Tendo em conta tudo o que precede, é evidente que o que o oscilador estocástico faz é mostrar-nos a consistência com que o preço de um ativo fecha perto dos seus máximos e mínimos dos últimos dias. No caso de uma tendência de alta, o preço do ativo tende a fechar perto dos seus máximos, enquanto que no caso de uma tendência de baixa, fecha perto dos seus mínimos numa base mais consistente.
Sendo uma variável de gama limitada, o oscilador estocástico é ótimo para identificar situações de sobrecompra e sobrevenda e, para esse efeito, pode oferecer pistas de negociação por si só: se estiver acima de 70, é provável que tenhamos uma situação de sobrecompra em mãos. Abaixo de 20, o preço do ativo está sobrevendido e, como tal, as inversões de tendência são prováveis em ambos os casos. Infelizmente, devido ao falso ruído que muitas vezes gera, a %K por si só não é uma fonte fiável de sinais de negociação. Com a adição de %D, no entanto, seremos capazes de identificar mudanças no momentum (como os dois indicadores se cruzam) e que, somados aos níveis de sobrecompra/sobrevenda identificados por %K, como dito acima, obtemos de facto pistas de negociação bastante fiáveis.
Outra forma de o oscilador estocástico fornecer sinais de negociação é quando ele exibe divergência com a ação do preço do ativo. Tal divergência é considerada um sinal de uma mudança de tendência iminente.
Enquanto o oscilador estocástico é uma grande ferramenta por si só, ele está no seu melhor quando usado como uma ferramenta complementar para um tipo diferente de estratégia. Se obtivermos um sinal de negociação a partir de uma barra de pinos, por exemplo, podemos utilizar o oscilador estocástico para o confirmar/invalidar.
Utilize robôs de negociação para remover completamente o fator humano/emocional da sua negociação. O SAR Parabólico é bastante adequado para este tipo de negociação mecânica.
O SAR parabólico
Para um mercado de tendências, o SAR Parabólico (Stop and Reversal) é uma das ferramentas mais potentes e fáceis de utilizar, destinada a estabelecer o impulso de um preço de ativo e a encontrar um ponto em que a probabilidade de uma inversão de tendência é maior do que o normal. A desvantagem associada ao SAR Parabólico é o facto de gerar muitos sinais falsos durante os períodos de consolidação do preço do ativo, de tal forma que não é adequado para ser utilizado nestas circunstâncias.
Num gráfico, o SAR Parabólico assume a forma de uma série de pontos posicionados acima ou abaixo do preço real do ativo. Se tivermos uma tendência de alta e os pontos SAR estiverem abaixo do preço do ativo, obtemos um sinal de alta, que essencialmente nos diz que a tendência de alta vai continuar. Os pontos que aparecem acima do gráfico do preço do ativo indicam uma tendência de baixa. Um sinal de venda é gerado assim que o primeiro ponto SAR aparece no topo de uma vela de ação de preço no final de uma tendência de alta.
Sendo um indicador mecânico totalmente capaz de responder às condições de mudança, o SAR Parabólico não é apenas uma ferramenta muito popular entre aqueles que criam os seus próprios sistemas de negociação em torno dele, é provavelmente a forma mais eficiente de configurar a sua ordem de paragem de perda e, portanto, uma excelente forma de bloquear os lucros em papel nos mercados de tendência.
Como todos os outros indicadores apresentados acima, o SAR parabólico está no seu melhor quando usado em combinação com outros indicadores. Por exemplo, um sinal de reversão gerado por este indicador é muito mais valioso quando o preço está abaixo de uma média móvel de longo prazo do que de outra forma.
