„Der Trend ist dein Freund“, sagt man und geht davon aus, dass Sie ihm bis zum Ende folgen. Was aber, wenn man all das langfristige Trendrauschen ausblendet, um sich auf die kürzeren Zyklen konzentrieren zu können? Hier kommt der trendbereinigte Kursoszillator (Detrended Price Oscillator – DPO) ins Spiel – ein Indikator, der in die Details zoomt, während alle anderen das größere Bild betrachten.
In diesem Beitrag erfahren Sie alles, was Sie über den DPO wissen müssen und wie Sie ihn nutzen können.
Was ist der DPO?
Die Aufgabe des trendbereinigten Kursoszillators besteht darin, den Einfluss eines langfristigen Trends aus den Kursdaten zu entfernen. Warum sollten Sie das anstreben? Geht es beim Handeln nicht darum, den Trends zu folgen?
Nun, manchmal stehen einem die Trends im Weg. Wenn Sie versuchen, herauszufinden, wie lange ein Trend anhalten wird oder wann er sich umkehren könnte, kann dieses trendbedingte Rauschen Ihr Urteilsvermögen trüben. Durch das Ausblenden des Trends hilft Ihnen der DPO, sich auf kurzfristige Kurszyklen zu konzentrieren, und erleichtert es, Muster zu erkennen.
So sieht das in der Praxis aus: Der DPO erstellt eine Kurve, die dem Kursdiagramm ähnelt, jedoch ohne den übergreifenden Trend. Er verwendet einen nach links verschobenen gleitenden Durchschnitt und vergleicht die letzten Kurse mit diesem gleitenden Durchschnitt. Dadurch erhalten Sie ein klareres Bild der Kursschwankungen.
So wird der DPO eingerichtet
- Zum Bereich „Indikatoren“ gehen: Suchen Sie die Schaltfläche „Indikatoren“ in der unteren linken Ecke Ihres Handelsraums.
- DPO wählen: Öffnen Sie den Tab „Momentum“ und wählen Sie „DPO“ aus der Liste.
- Einstellungen anpassen (optional): Bleiben Sie bei den Standardeinstellungen oder passen Sie den Zeitraum und die Basislinie an. Sie wollen mehr Sensibilität für kurzfristige Veränderungen? Verringern Sie den Zeitraum. Sie möchten weniger falsche Signale? Vergrößern Sie ihn.
- Klicken Sie auf „Anwenden“ und schon sind Sie fertig.
So verwendet man den DPO im Handel
Nach der Einrichtung Ihres DPO geht es nun darum, was Sie mit ihm erreichen können. Der DPO misst die Differenz zwischen den vergangenen Kursen und einem verschobenen gleitenden Durchschnitt:
- Liegt der Kurs über dem Durchschnitt, ist der DPO positiv.
- Liegt er darunter, ist der DPO negativ.
Hier sind einige Anwendungsmöglichkeiten für den DPO.
1. Kurzfristiger Handel
Wenn Sie Geschäfte in kurzen Zeiträumen bevorzugen und Ihnen langfristige Trends völlig egal sind, ist der DPO Ihr neuer bester Freund. Indem Sie sich auf kürzere Kursschwankungen konzentrieren, können Sie:
- Das Ausmaß der aktuellen Kursbewegung ermitteln.
- Höchst- und Tiefstwerte in kürzeren Zyklen aufspüren.
Beispiel: Nehmen wir an, Sie handeln mit einem 1-Stunden-Chart. Prüfen Sie den DPO, bevor Sie ein Geschäft platzieren. Wenn er die Nulllinie überschreitet, könnte es an der Zeit sein zu verkaufen. Erwägen Sie einen Kauf, wenn er unter die Nulllinie fällt.
2. Zykluslängen abschätzen
Die Märkte lieben Wiederholungen. Auf Wachstumsphasen folgen oft Abschwünge, und der DPO kann Ihnen helfen, die Zeit zu messen, die diese Zyklen bis zum Abschluss benötigen. Das geht so:
- Suchen Sie aufeinanderfolgende Hochs und Tiefs am DPO.
- Ermitteln Sie den Abstand zwischen ihnen.
Beispiel: Wenn Sie CFDs auf eine Aktie handeln, verwenden Sie den DPO, um abzuschätzen, wie lange es normalerweise dauert, bis der Kurs steigt bzw. fällt. Wenn sich der aktuelle Zyklus seinem historischen Durchschnitt nähert, sollten Sie sich auf eine mögliche Umkehr vorbereiten.
3. Kombination des trendbereinigten Kursoszillators mit anderen Indikatoren
Der DPO ist schon alleine großartig, aber noch besser ist er im Zusammenspiel mit anderen Instrumenten:
- DPO + Gleitender Durchschnitt: Verwenden Sie einen gleitenden Durchschnitt, um den allgemeinen Trend zu ermitteln, während sich der DPO auf kürzere Zyklen konzentriert. Kombinieren Sie beispielsweise den DPO mit einem gleitenden Durchschnitt mit Periode 50. Wenn der Kurs über dem gleitenden Durchschnitt liegt und der DPO ein Tief erreicht, ist dies ein Kaufsignal. Liegt der Kurs unter dem gleitenden Durchschnitt und der DPO erreicht ein Hoch, ist dies ein Verkaufssignal.
- DPO + MACD: Der MACD kann bestätigen, ob die Marktdynamik mit den Angaben des DPO übereinstimmt. Deuten beide auf eine Umkehr hin, ist das ein starkes Signal.
Profitipps für den Einsatz des DPO
- Verlassen Sie sich nicht allein auf ihn: Verwenden Sie den DPO am besten als ergänzendes Werkzeug. Paaren Sie ihn immer mit anderen Indikatoren zur Bestätigung.
- Vorsicht vor Fehlsignalen: Wie jeder Indikator ist auch der DPO nicht perfekt. Verwenden Sie ihn zusammen mit anderen Analysemethoden, um unnötige Verluste zu vermeiden.
- Passen Sie die Einstellungen an Ihren Zeitrahmen an: Kürzere Zeiträume machen den DPO empfindlicher, können aber zu mehr Rauschen führen. Finden Sie die zu Ihrem Handelsstil passende Balance.
Zusammenfassung
Der trendbereinigte Kursoszillator ist ein leistungsstarkes Instrument für Händler, die das Rauschen langfristiger Trends durchdringen und sich auf kurzfristige Zyklen konzentrieren möchten. Verwenden Sie ihn, um Zykluslängen und Umkehrpunkte zu identifizieren oder kombinieren Sie ihn mit anderen Indikatoren.
Aber wie alle Werkzeuge ist er nur so gut, wie ihn ein Händler einsetzt. Kombinieren Sie ihn mit anderen Indikatoren, achten Sie auf falsche Signale und üben Sie die Anwendung im Demokonto, bevor Sie live gehen.
