O que vem à sua mente quando você pensa em negociação bem-sucedida? A maioria dos traders acredita que o sucesso na negociação é encontrar uma oportunidade de negociação perfeita e especular sobre ela. Na verdade, a resposta certa seria consistência. Você provavelmente já sabe que, para negociar, o trader deve obedecer a certas regras. O gerenciamento de riscos é claramente uma delas.
O gerenciamento de riscos é um conceito-chave que todos os traders iniciantes devem entender e aprender a aplicar. Infelizmente, este assunto é muitas vezes ignorado, às vezes até mesmo descartado como sem importância. No entanto, inúmeros traders já faliram devido à falta de disciplina e a um gerenciamento de riscos insuficiente.
Ao esperar por uma única negociação que mudará sua vida para melhor, você se comporta como um jogador (o que é obviamente contraproducente). Porém, na verdade, a negociação não tem nada em comum com jogos de azar. E quanto mais cedo você entender isso, melhor. Se você se flagra pensando em negociar confiando cegamente na sorte, você está definitivamente fazendo algo errado. As regras de gerenciamento de risco estão aqui para salvar você e tornar sua jornada de negociação mais produtiva.
A regra dos 2%
Investir uma quantia aleatória em uma negociação (só porque você acha que é uma boa ideia) está muito próximo do que é feito em jogos de azar. Por outro lado, a alocação de uma quantia bem calculada pode compensar no longo prazo. É amplamente aceito que a quantia ideal a investir em uma única negociação não deveria exceder 2% de todo o seu capital.
Saber como controlar as perdas é tão importante para um trader bem-sucedido como é detectar uma reversão de tendência, abrir uma negociação na direção certa etc.
Não importa qual estratégia de negociação você use, você ocasionalmente enfrentará uma sequência de perdas. E é aí que as regras de gerenciamento de risco são especialmente importantes. Ao ter sucesso em uma negociação após a outra, não importa se você tem 1% ou 50% do seu capital de negociação investido. Na verdade, seria melhor alocar o máximo possível se o sucesso fosse garantido. No entanto, na realidade, há sempre uma chance de falha (que na verdade é bem alta).
Você, portanto, deve encontrar um equilíbrio entre o potencial lucro e a potencial perda em que você provavelmente incorrerá. Alguns traders estabelecem o uso de 2% de seu capital de negociação para cada negociação. Por quê? Porque, segundo eles, 2% são o bastante para uma negociação consistente e dão flexibilidade suficiente para sobreviver a uma série de perdas que, mais cedo ou mais tarde, ocorrerá. Vamos usar um exemplo para entender melhor essa lógica. Por exemplo, vamos analisar uma sequência de perdas de apenas cinco negociações e comparar o que acontece quando você aloca 2% e 10% do capital de negociação em uma única negociação.
| Nº da negociação | 2% | 10% |
| 0 | 10,000 | 10,000 |
| 1 | 9,800 | 9,000 |
| 2 | 9,604 | 8,100 |
| 3 | 9,411 | 7,290 |
| 4 | 9,223 | 6,561 |
| 5 | 9,039 | 5,904 |
Como você pode ver neste exemplo, há uma enorme diferença entre 2% e 10%. Ao alocar 2% do capital para uma única negociação, as perdas podem atingir apenas 10% do capital inicial. Com 10% em jogo em todas as negociações, as perdas podem ser superiores a 40% após uma série de apenas 5 negociações malsucedidas. Uma diferença considerável, não é mesmo? Não importa quão bom você seja no seu melhor momento, no seu pior momento você vai querer permanecer o mais modesto e disciplinado possível.
Lembre-se de que, como trader, você não está procurando por um jackpot, uma montanha de dinheiro que cairá em seu colo. Em vez disso, você deve estar interessado em uma série de pequenas vitórias, cada uma delas melhorando sua técnica.
A alocação de fundos não é a única regra de gerenciamento de riscos a seguir. Ainda assim, é algo para se familiarizar e, mais importante, usar em sua rotina diária de negociação. Apenas seguir esta regra simples pode aumentar drasticamente suas chances de sucesso.
