Los CFD te permiten especular sobre los movimientos de precios sin tener que poseer los activos subyacentes. Puedes ganar retornos de mercados al alza o a la baja mediante el uso del apalancamiento para alcanzar máximas ganancias. El apalancamiento también conlleva riesgo, por lo que el trading de CFD es solo para individuos que comprenden la mecánica y están dispuestos a tener pérdidas.
En esta guía, te contaremos todo lo que debes saber sobre los CFD y cómo operar con ellos. También veremos cómo abordar los riesgos, elegir un broker adecuado y desarrollar un enfoque sistematizado para operar con CFD.
¿Qué son los CFD?
Un contrato por diferencia (CFD) es un derivado financiero que te permite especular sobre los precios de los movimientos sin poseer el activo subyacente. Los CFD son contratos en los que aceptas intercambiar la diferencia entre el valor de apertura y de cierre de un activo.
Piensa en los CFD como una apuesta de si el precio del activo aumentará o bajará. Si piensas que el precio de las acciones de Apple va a subir, compras un CFD. Cuando el precio aumenta, obtienes tu ganancia de la diferencia. Si el precio baja, pierdes.
La ventaja es que no es necesario que tengas acciones de Apple para obtener beneficios del movimiento de su precio. Solo apuestas sobre la diferencia de precio.
¿Cómo funcionan los CFD?
Los CFD reflejan el movimiento del precio del activo subyacente, como acciones, índices, materias primas o monedas. El precio de la acción de Apple aumenta 1 USD, y lo mismo hace el precio del CFD de Apple. Tu pérdida o ganancia estará determinada por cuánto ganas o pierdes entre los precios de cierre y de apertura, por la cantidad de CFD que vendiste o compraste.
Características clave de los CFD
● Sin propiedad: no posees el activo subyacente, sino que tienes el derecho de obtener ganancias por el movimiento del precio.
● Apalancamiento: puedes controlar grandes posiciones con un capital comparativamente modesto.
● Trading en dos direcciones: puedes obtener ganancias tanto de los mercados alcistas como bajistas.
● Trading de fracciones: puedes comprar y vender fracciones de una acción o unidades.● Sin vencimiento: la mayoría de los CFD nunca vencen, aunque debes pagar tarifas nocturnas por mantener las posiciones.
Cómo funciona el trading de CFD
El trading de CFD requiere posiciones de apertura y cierre según tu proyección del mercado. Saber cómo funciona hace que sea más fácil operar de manera efectiva.
Posiciones de apertura y cierre
Cuando abres una posición en CFD, estás cerrando un acuerdo con tu broker. «Comprarás» (ir en long) si esperas que los precios suban, o «venderás» (ir en short) si esperas que bajen. Para cerrar tu posición, haces una operación contraria. Si compraste CFD, los vendes para cerrar la posición. Si vendiste CFD, los recompras para cerrar la posición.
Posiciones long vs. posiciones short
● Posición long (compra): haces dinero si el precio del activo sube. Por ejemplo, si compras 100 CFD de Apple a 150 USD y el precio sube a 155 USD, ganas 500 USD.
● Posición short (venta): ganas dinero si el precio del activo cae. Si vendes 100 CFD de Apple a 150 USD y el precio cae a 145 USD, ganas 500 USD.
Cálculo de ganancias y pérdidas
Los cálculos de las ganancias de CFD son fáciles:
Ganancia/Pérdida = (precio de cierre – precio de apertura) × número de CFD × dirección
Dirección es +1 para long y -1 para short.
Ejemplo de posición long:
● Compra de 200 CFD de Apple a 150 USD
● Venta a 155 USD
● Ganancia: (155 USD – 150 USD) × 200 × 1 = 1,000 USD
Ejemplo de posición short:
● Venta de 200 CFD de Apple a 150 USD
● Recompra a 145 USD
● Ganancia: (150 USD – 145 USD) × 200 × 1 = 1,000 USD
Análisis del punto de equilibrio: tu punto de equilibrio es tu precio de apertura más/menos el spread y las tarifas nocturnas. Considera estos costos en tus decisiones de trading.us decisiones de negociación.
Tipos de CFD disponibles
Los distintos tipos de CFD le ofrecen exposición a diferentes mercados y clases de activos. Cada uno tiene características y consideraciones únicas a la hora de operar.
CFDs sobre acciones
Los CFD sobre acciones siguen el precio de las acciones de empresas concretas. Puede comprar o vender CFD sobre Apple, Google, Tesla u otras empresas cotizadas sin tomar prestadas las acciones subyacentes. Los CFD sobre acciones suelen tener diferenciales estrechos y buena liquidez en horas de mercado. Son los mejores para los operadores con experiencia en el mercado de valores.
CFD sobre índices
Los CFD sobre índices realizan un seguimiento de índices de mercado como el S&P 500, el FTSE 100 o el DAX. Proporcionan exposición al mercado global sin necesidad de operar con acciones individuales. Los CFD sobre índices se benefician de la diversificación y son menos arriesgados que una acción individual. Son adecuados para los operadores que prefieren realizar un análisis de todo el mercado en lugar de una selección de valores individuales.
CFD sobre materias primas
Los CFD sobre materias primas ofrecen exposición a la agricultura, la energía y los metales preciosos. Puede vender o comprar CFD sobre café, trigo, petróleo u oro basándose en los precios de los futuros. Los CFD sobre materias primas tienen diferenciales más amplios y son potencialmente más volátiles que los CFD sobre acciones. La mejor forma de operar con ellos es con operadores versados en el análisis fundamental.
CFD de divisas
Los CFD sobre divisas o CFD de divisas consisten en operar con pares de divisas como el EUR/USD o el GBP/JPY. El mercado de divisas es el más extenso y líquido del mundo. Los CFD de divisas tienen los diferenciales más ajustados y el apalancamiento más alto. Son un mercado que opera las 24 horas del día y un partidario de los precios rápidos.
Costos y tarifas del trading de CFD
Comprender las tarifas de los CFD es fundamental para la rentabilidad. Muchas tarifas reducirán tus retornos y minimizarlas optimiza tu rentabilidad.
Costos de spreads
El spread es la diferencia entre el precio de compra y el de venta. Es tu costo clave del trading y varía según el activo y las condiciones del mercado. Los pares de las principales monedas podrían tener spreads de 0.5 a 2 pips, pero las acciones individuales podrían tener spreads de 2 a 10 centavos. Los mercados volátiles tienden a tener spreads más amplios.
Cargos de financiación nocturna
Cuando mantienes posiciones de CFD durante la noche, recibirás o pagarás cargos de financiación. Se computan a la tasa de financiación del instrumento subyacente más/menos el margen del broker. Las tarifas de financiación normalmente significan cargos para posiciones long, pero las posiciones short pueden ganar intereses. El cálculo en sí estará determinado por las tasas de interés existentes y los términos de tu broker.
Modelos de comisiones
Algunos brokers cobran comisiones sobre las operaciones de CFD, especialmente los CFD de acciones. Pueden ser tarifas planas por operación o tarifas en porcentajes. Los brokers que no cobran comisión normalmente lo compensan con spreads más amplios. Considera el costo general del trading, no solo los porcentajes de las comisiones.
Estrategias de gestión del costo:
● Considera los spreads entre varios brokers
● Evita tener que pagar la tarifa nocturna a menos que sea estrictamente necesario
● Considera todos los costos en tu plan de trading
● Utiliza órdenes limit para controlar los costos de ejecución
Estrategias de negociación con CFD para principiantes
Estrategias de trading de CFD para principiantes
El trading de CFD exitoso requiere efoques sistemáticos y no adivinar aleatoriamente. Existen muchos sistemas mejor adecuados para diferentes condiciones del mercado y personalidades de traders.
Day trading
El day trading implica abrir y cerrar posiciones el mismo día. Evita los cargos financieros nocturnos, pero requiere atención constante y una toma de decisiones ágil. Las estrategias de day trading más efectivas incluyen el scalping (operaciones con plazos muy cortos), el trading de momentum (subirse a movimientos muy fuertes de precio) y el trading de rango (comprar en soporte y vender en resistencia).
Swing Trading
El swing trading implica mantener por semanas a días y tomar movimientos de precios de mediano plazo. El swing trading requiere menos tiempo y esfuerzo que el day trading. Los swing traders suelen usar el análisis técnico para decidir cuándo entrar y salir, teniendo en cuenta las tendencias y los patrones de gráfico, pero no la acción del precio minuto a minuto.
Trading de posiciones (Position Trading)
El trading de posiciones implica mantener los CFD por semanas a meses, con el objetivo de mayores tendencias de mercado. Esta estrategia requiere sólidas habilidades de análisis fundamental. Los traders de posiciones deben tener en cuenta los cargos financieros nocturnos, que pueden ser sustanciales a largo plazo. Usan stop losses más amplios para que la interrupción no se produzca por fluctuaciones de corto plazo.
Gestión del riesgo en el trading de CFD
El trading de CFD rentable, en oposición a la destrucción de una cuenta, depende de un buen control del riesgo. Todos los traders serios priorizan el control del riesgo por sobre la maximización de las ganancias.
Reglas de tamaño de posiciones
Nunca arriesgas más del 1 al 2% del total de tu cuenta en una única operación. Esto te permitirá tener de 20 a 50 operaciones perdedoras consecutivas y aún así seguir teniendo capital con el que operar. Si tienes una cuenta de 10,000 USD, no arriesgues más de 100 a 200 USD por operación. Si usas el tamaño adecuado de posiciones, puedes tener entre 20 y 50 operaciones perdedoras consecutivos y seguir teniendo capital con el que operar.
Implementación de stop losses
Siempre usa stop losses para minimizar las pérdidas potenciales. Colócalos a niveles técnicamente adecuados, no porcentajes o montos en dólares arbitrarios. Una ubicación adecuada para un stop loss sería ligeramente por debajo de una oscilación baja reciente en una posición long o ligeramente por encima de una oscilación alta reciente en una posición short.
Proporciones riesgo-recompensa
Emplea tus esfuerzos con las operaciones de una posible ganancia superior a una posible pérdida en una relación de al menos 2:1. Al arriesgar 100 USD, ten como objetivo al menos una ganancia posible de 200 USD. La proporción riesgo-recompensa te permite ganar incluso cuando te equivocas con más frecuencia que cuando aciertas. Puedes tener una proporción de victorias del 40% y seguir siendo rentable con una proporción de riesgo-recompensa de 2:1.
Para recibir más consejos importantes, lee nuestra publicación sobre «5 herramientas de gestión del riego y consejos para traders«.
Cómo iniciar en el trading de CFD
Iniciar en el trading de CFD requiere una preparación rigurosa y expectativas realistas. Pasar al trading real demasiado rápido siempre resulta en derrota.
Elige un broker de CFD
Tu broker puede hacer una gran diferencia en tu experiencia de trading. Busca un broker adecuadamente regulado con spreads ajustados, buena ejecución y una atención al cliente razonable. Asegúrate de que tu broker ofrezca protección de balance negativo para que no debas más dinero que tu balance.
Métricas de evaluación de brokers:
● Regulación: elige brokers regulados por autoridades confiables.
● Spreads: compara tarifas entre las diferentes clases de activos.
● Calidad de ejecución: por a prueba la velocidad y la precisión de la ejecución.
● Atención al cliente: verifica que el soporte brinde respuestas durante tus horas de trading.
● Recursos educativos: elige brokers que ofrezcan educación para el trading.
Selecciona tu plataforma
Las plataformas para el trading deben ser intuitivas, estables y ofrecerte herramientas que necesitas para el análisis. MetaTrader 4, MetaTrader 5 y plataformas de broker propietarias están entre las plataformas más conocidas. Prueba las cuentas demo en plataformas antes de arriesgar dinero real. Asegúrate de que estén operando correctamente en tu equipo e internet.
Beneficios de las cuentas de práctica
Las cuentas demo te permiten operar CFD sin riesgo de dinero real. Experimenta para perfeccionar estrategias, familiarizarte con la plataforma y desarrollar confianza.
Sin embargo, recuerda que el trading demo no refleja las sutilezas emocionales de arriesgar dinero real. Una vez que te sientas preparado, comienza con posiciones reales infinitesimales.
Errores comunes del trading de CFD
● Demasiado apalancamiento: los traders novatos usan apalancamientos altos con la esperanza de acelerar la ganancia. Por el contrario, normalmente acelerará las pérdidas y puede llevar a una destrucción acelerada de una cuenta.
● No tener en cuenta los costos de financiación: mantener las posiciones nocturnas genera cargos financieros que lentamente socavan las ganancias. Considera incluir estos cargos en las cuentas de tus operaciones.
● Mala gestión del riesgo: la mayoría de los traders arriesgan demasiado en cada operación o no usan los stop losses. Este abordaje funciona a corto plazo, pero, a largo plazo, genera pérdidas considerables.
● Decisiones emocionales de trading: el temor y la avaricia guían la mayoría de las decisiones de trading. Los traders experimentados usan abordajes sistemáticos en lugar de comandos emocionales.
● Investigación de mercado no adecuada: lanzarse a operar de apuro sin el análisis adecuado reduce tus probabilidades de tener éxito. Desarrolla procesos sistemáticos para el análisis de mercado.
● Trading excesivo: demasiadas operaciones aumentan los gastos y es probable que lleven a tomar malas decisiones. Es mejor tener menos operaciones buenas que muchas malas.
● Trading por revancha: operar más para recuperar suele ser contraproducente. Asume una pérdida con dignidad y apégate a tu plan.
● No mantener registros: sin registros, no puedes saber qué funciona y qué no. Mantén un diario de cada trader y cada decisión.
Para saber cómo evitar algunos de estos errores, puedes consultar nuestras publicaciones sobre «7 hábitos que definen a los traders ganadores» o «3 pasos para mejorar tu psicología de trading«.
Conclusión
Sin los problemas de poseer los activos subyacentes, el trading de CFD brinda oportunidades sólidas de obtener ganancias de los movimientos del mercado en una variedad de clases de activos. Sin embargo, el éxito demanda una gestión del riesgo meticulosa, una planificación disciplinada y expectativas razonables. Si bien la flexibilidad y el apalancamiento de los CFD pueden aumentar las ganancias, también aumentan las pérdidas. Por lo tanto, antes de arriesgar dinero real, es crucial obtener la capacitación y experiencia adecuadas.
Preguntas frecuentes
P: ¿Cuál es el menor depósito para el trading de CFD?
La mayoría de los brokers requieren un depósito mínimo de entre 100 y 500 USD, pero puedes empezar a operar con balances más bajos. Sin embargo, entre 1,000 y 2,000 USD te da espacio para la gestión del riesgo.
P: ¿Puedo perder más que mi inversión inicial?
No puedes perder más que lo que hay en tu cuenta en las cuentas con protección de balance negativo de brokers autorizados. Sin embargo, esta protección puede no ser incluida en brokers no regulados.
P: ¿Cómo se determinan los cargos financieros nocturnos?
Son cargos que se calculan a diario en función del tamaño de la posición y las tasas de intereses disponibles. Las posiciones short suelen tener tarifas, pero las posiciones long pueden ganar intereses.
P: ¿Cuál es la diferencia entre CFD y futuros?
Los CFD no tienen fechas de vencimiento y los tamaños de contrato no existen como un estándar, mientras que los futuros tienen vencimiento y detalles de contrato. Los CFD también son más accesibles para el trader minorista.