فهم الرهان على فروق الأسعار

تسمح لك المراهنة على فروق الأسعار بالمضاربة على ارتفاع أو انخفاض الأصول المالية مثل الأسهم أو السلع أو العملات أو المؤشرات دون امتلاكها فعليًا. أنت فقط “تراهن” على اتجاه حركة أسعارها بدلاً من الشراء. ومع ذلك، فإنه يوفر لك التعرض للرافعة المالية، مما يتيح لك إدارة صفقة أكبر باستثمار أولي أصغر. وفي حين أن ذلك يساعدك على تحقيق أقصى قدر من الأرباح، إلا أنه يزيد أيضًا من المخاطر المحتملة.

لذلك، يجب أن تفهم ما هي المراهنة على فروق الأسعار، وكيف تعمل المراهنة على فروق الأسعار، وفوائدها والمخاطر التي تنطوي عليها، قبل أن تلتزم بأموالك التي كسبتها بشق الأنفس. هذا هو محور التركيز الأساسي لهذا الدليل، وفي النهاية، ستتعرف أيضًا على الاستراتيجيات المختلفة للتحكم في تعرضك للمخاطر.

كيف يعمل الرهان على فروق الأسعار؟

تسمح لك المراهنة على فروق الأسعار بعمل تنبؤات حول سعر الأصل المالي دون أن تمتلكه بالفعل. والفرق بين سعري الشراء (الطلب) والبيع (العرض) الذي يظهر عندما تختار سوقًا للتداول هو فرق السعر. فإذا كنت تعتقد أن السوق سيرتفع، فإنك تشتري (تقوم بالشراء)؛ وإذا كنت تعتقد أنه سينخفض، فإنك تبيع (تقوم بالبيع). يحدد مدى تحملك للمخاطرة مقدار ربحك أو خسارتك لكل نقطة يتحرك فيها السوق.

ومع ذلك، فهو منتج ذو رافعة مالية ويسمح لك بفتح صفقات أكبر بإيداع صغير فقط (يُشار إليه بالهامش) من قيمة الصفقة بالكامل. ونظرًا لأن الرافعة المالية تزيد من تعرضك للمخاطر، فإنها تجعل التداول أكثر ربحية، ولكنها تزيد أيضًا من مخاطر التداول.

يتم حساب ربحك أو خسارتك بضرب عدد النقاط التي يتحرك بها السوق في الحصة التي اخترتها لكل نقطة. لذلك، إذا قمت بشراء زوج XAUUSD على سبيل المثال بسعر 3500 دولار بحصة 10 دولارات لكل نقطة وتحرك السعر إلى 3550 دولارًا، فستربح 500 دولار من حركة 50 نقطة.

تتحول هذه النقاط نفسها إلى خسارة إذا تحرك السوق ضدك بدلاً من ذلك. لديك خيار الخروج من صفقتك في أي وقت، أو قد تقوم بذلك تلقائيًا إذا انخفض هامش حسابك أو تم الوصول إلى مستويات وقف الخسارة أو جني الأرباح.

العيوب والمخاطر التي تنطوي عليها المراهنة على فروق الأسعار

بالطبع، لا تخلو المراهنة على فروق الأسعار من الجوانب السلبية. في الواقع، فإن الميزات ذاتها التي تجعلها جذابة، مثل الرافعة المالية، تجعلها أيضًا محفوفة بالمخاطر إذا لم يتم استخدامها بشكل صحيح. فيما يلي المخاطر الرئيسية المرتبطة بها:

الرافعة المالية تضخم الخسائر

تزيد الرافعة المالية من الخسائر بنفس الطريقة التي تزيد بها من الأرباح. قد يؤدي التغير السلبي البسيط في السوق إلى خسارة كبيرة مقارنة بهامش البداية. قد تنتج هذه الخسائر السريعة عن تقلبات السوق، خاصةً إذا كنت تستخدم رافعة مالية عالية جدًا.

نداءات الهامش

قد يقوم الوسيط بإصدار نداء هامش، ويطلب منك إجراء إيداعات إضافية، إذا انخفض رصيد حسابك إلى ما دون الهامش اللازم. قد يتم إغلاق صفقتك تلقائيًا بخسارة إذا لم تفعل ذلك.

الضغط العاطفي

يمكن أن تؤدي المراهنة على فروق الأسعار إلى اتخاذ قرارات عاطفية، خاصة عند استخدام الرافعة المالية العالية. ونتيجة لذلك، كثيرًا ما يتصرف المتداولون بشكل غير عقلاني بدافع الخوف والجشع.

احتمالية خسارة أكثر من وديعتك

من الممكن أن تخسر أموالاً أكثر مما أودعته في البداية مع بعض الوسطاء، لا سيما خلال فترات التقلبات الشديدة. ومع ذلك، يقدم الكثير من الوسطاء الآن حماية ضد الأرصدة السلبية. هذه المخاطر كبيرة، ولكن مع الاستراتيجيات الصحيحة، يمكن التحكم فيها بشكل كامل.

ما هي فوائد المراهنة على فروق الأسعار؟

على الرغم من المخاطر التي ينطوي عليها الأمر، فإن المراهنة على فروق الأسعار لها عدد من المزايا التي تجذب المتداولين من جميع مستويات المهارة. وفيما يلي المزايا الرئيسية:

الربح من الأسواق الصاعدة والهابطة

إن القدرة على الربح من المراهنة على فروق الأسعار بغض النظر عن تحركات الأسعار هي واحدة من أعظم فوائدها. يمكنك فتح صفقة شراء (شراء) إذا كنت تعتقد أن السوق سيرتفع. كما يمكنك أيضًا فتح صفقة بيع (بيع) إذا كنت تعتقد أن السوق سينخفض.

على النقيض من الاستثمار التقليدي، الذي يجني الأموال في المقام الأول عندما ترتفع الأسعار، فإن هذا يعني أنك لا تقتصر أبدًا على التحركات الصعودية فقط. الرهان على فروق الأسعار يزيد من فرص التداول الخاصة بك في مجموعة متنوعة من ظروف السوق، بما في ذلك التقلبات والاتجاهات والتقلبات وحتى الأوقات الاقتصادية غير المؤكدة.

لا حاجة لامتلاك الأصل الأساسي

نظرًا لأنك لا تحتاج أبدًا إلى امتلاك الأصل الأساسي الذي تتداول عليه، فإن المراهنة على فروق الأسعار تُزيل الكثير من التكاليف المتعلقة بالاستثمار التقليدي. يتم تلقائيًا تجنب تكاليف مثل رسوم الحفظ، ورسوم التحويل، ورسوم الدمغة في بعض الأماكن، وحتى عناء الاحتفاظ بالأصول الملموسة أو تخزينها. هذا لأنك تقوم فقط بالمضاربة على تحركات الأسعار بدلاً من الحصول على الأصل فعليًا.

كل هذا يجعل العملية برمتها أكثر سلاسة وفعالية وأقل عبئاً مقارنة بإدارة ملكية الأصول الفعلية.

الكفاءة الضريبية

في دول مثل المملكة المتحدة وأيرلندا، حيث يتم تداول المراهنات على فروق الأسعار في الغالب، يتم تصنيفها قانوناً على أنها مقامرة وليست استثماراً. ولذلك، فإن الأرباح المحققة من المشاركة فيها عادةً لا تخضع للضريبة، سواء كرسوم دمغة أو أرباح رأسمالية. ومع ذلك، فإن هذا يقلل بشكل كبير من نفقات التداول الإجمالية، مما يجعلها فعالة من حيث التكلفة.

من الضروري التحقق من قوانين الضرائب في بلدك لأنها تختلف حسب المنطقة. لا تزال هذه الميزة الضريبية المحتملة واحدة من أكثر ميزات المراهنة على فروق الأسعار إغراءً للكثير من المتداولين.

التعرض للسوق الأكبر

نظرًا لكونها منتجًا برافعة مالية، فإن المراهنة على فروق الأسعار توفر للمتداولين مثلك تعرضًا أكبر للسوق. وبالتالي، يتيح لك ذلك فتح صفقات أكبر بكثير من الهامش أو الإيداع الأولي الخاص بك.

على سبيل المثال، على حساب برافعة مالية بنسبة 100:1 مع إيداع أو هامش بقيمة 100 دولار، يمكنك فتح صفقة تصل إلى 10000 دولار. أي أرباح تجنيها من هذه الصفقة هي لك بالكامل. ومع ذلك، يجب دائمًا استخدام الرافعة المالية بحذر ومع إدارة المخاطر المناسبة لأنها تضخم الخسائر أيضًا.

انخفاض تكاليف التداول

عادةً ما تكسب منصات المراهنة على فروق الأسعار إيراداتها من خلال فروق الأسعار بدلاً من فرض عمولات منفصلة، مما يبسط على الفور هيكل التكلفة للمتداولين. نتيجة لذلك، تأتي العديد من الصفقات بدون رسوم عمولة على الإطلاق، مما يجعل التكاليف شفافة وسهلة الفهم. هذا يعني أيضًا أنك تتجنب الرسوم الإضافية التي غالبًا ما يفرضها الوسطاء التقليديون. وبالتالي، فإن ذلك يجعل المراهنة على فروق الأسعار خيارًا أكثر فعالية من حيث التكلفة، خاصة بالنسبة للمتداولين النشطين الذين ينفذون صفقات متعددة بانتظام.

الوصول إلى أسواق عالمية متعددة

توفر المراهنة على فروق الأسعار إمكانية الوصول إلى مجموعة واسعة من الأسواق المالية العالمية من حساب تداول واحد. يمكن للمتداولين المضاربة على تحركات أسعار العديد من الأدوات المالية دون امتلاك الأصل الأساسي فعليًا. يسمح ذلك بتنويع المحفظة عبر فئات الأصول والمناطق الجغرافية المختلفة. وتشمل هذه الأدوات التي يمكن للمتداولين الوصول إليها من خلال المراهنة على فروق الأسعار الأسهم والسندات والسلع والفوركس والمؤشرات وحتى العملات الرقمية المشفرة.

من السهل التبديل بين الأسواق وتعديل استراتيجيتك لتناسب الظروف والاتجاهات المتغيرة عندما يكون لديك كل ما تحتاجه في مكان واحد.

التحجيم المرن للموضع المرن

نظرًا لأن المراهنة على فروق الأسعار تسمح بتحديد حجم الصفقة بمرونة، يمكن للمتداولين تغيير صفقاتهم وفقًا لرغبتهم في المخاطرة في أي وقت. هذا لتتناسب مع مستوى ثقتك وتوقعاتك للسوق في مثل هذه الحالة. لذلك فهي مناسبة لكل من المتداولين ذوي الخبرة الذين يحتاجون إلى مساحة لتوسيع صفقاتهم والمبتدئين الذين يرغبون في البدء بحجم صغير.

يمكنك عادةً أن تراهن بمبلغ منخفض يصل إلى 1 دولار لكل نقطة و100 دولار لكل نقطة أو أكثر. إذا كنت ترغب في تعديل صفقاتك والتعرض للمخاطر بسرعة، فإن هذه المرونة مفيدة للغاية.

لا يوجد انتهاء صلاحية للعديد من الأسواق

اعتمادًا على السوق ونوع المنتج الذي يقدمه الوسيط الذي تتعامل معه، يمكنك الاحتفاظ بصفقة للمدة التي تريدها. قد يكون ذلك لبضعة أيام أو بضعة أسابيع أو حتى أشهر. إن ركوب الاتجاهات طويلة الأجل، وإدارة صفقاتك بشكل استراتيجي، وتجنب إجبارك على الخروج من الصفقة قبل أن تكون مستعدًا لذلك، كل ذلك أصبح أسهل بفضل هذه المرونة المتزايدة.

بالمقارنة مع بعض المشتقات التي تنتهي صلاحيتها تلقائيًا، يمنحك هذا الهيكل المفتوح تحكماً أكبر بكثير في كيفية تنفيذ استراتيجية التداول الخاصة بك والحفاظ عليها.

استراتيجيات إدارة المخاطر للمراهنة على فروق الأسعار

لكي تراهن بمسؤولية، فإن إدارة المخاطر هي أفضل صديق لك. إليك استراتيجيات عملية للمساعدة في حماية حسابك:

استخدام أوامر وقف الخسارة

يحد أمر إيقاف الخسارة من الخسائر المحتملة ويساعدك على تجنب اتخاذ قرارات غير عقلانية في أوقات التقلبات. وهو يقوم بذلك عن طريق إغلاق صفقتك تلقائيًا عندما يصل السوق إلى مستوى محدد.

تحديد مستويات جني الأرباح

يتيح لك تحديد مستوى جني الأرباح إمكانية إغلاق صفقتك تلقائيًا بمجرد الوصول إلى الربح المستهدف، تمامًا مثل استخدام وقف الخسارة للحد من الخسائر المحتملة. من خلال التخلص من إغراء التمسك بصفقة رابحة لفترة طويلة، مما قد يعرضك لمخاطر لا داعي لها إذا انعكس السوق فجأة، فإن هذا لا يساعدك فقط على تأمين المكاسب، بل يحافظ أيضًا على انضباطك.

تجنب الإفراط في الاستغلال

الرافعة المالية المفرطة هي طريقة للإفراط في التداول، ولكن مع استخدام رافعة مالية عالية غير ضرورية. كمتداول، من المهم أن تعرف أن كل حجم حساب له حجم مسموح به من الصفقات التي يمكن أن يستوعبها. إن تجاوز ذلك يعرض حساباتك لمخاطر عالية لا داعي لها، حيث أن أي تغيير طفيف في السعر يمكن أن يمحو حسابك في دقائق.

ومع ذلك، فإن استخدام الرافعة المالية المتواضعة هي استراتيجية أكثر حكمة لأنها تقلل من مخاطرك. وهذا يُمكِّنك من لعب اللعبة لفترة أطول، وحماية أموالك، واتخاذ خيارات تداول أكثر ترويًا وتحكمًا.

لا تخاطر أبداً بأكثر مما يمكنك تحمله

يتفق المتداولون الخبراء عمومًا على أنه يجب ألا تخاطر بأكثر من 1% إلى 2% من رصيد حسابك بالكامل في صفقة واحدة. حتى في حالة حدوث انعكاس، فإن هذا يحمي رأس مالك ويحد من خسارتك. ونتيجة لذلك، يمكنك التعافي بسرعة ومواصلة التداول دون التعرض لانتكاسات كبيرة. علاوة على ذلك، فإنه يمنع التعرض العاطفي المفرط، ويشجعك على الانضباط، ويدير مخاطرك بشكل عام.

حلل قبل أن تتداول

يُنصح بإجراء كل من التحليل الفني والأساسي قبل اتخاذ أي قرارات تداول. يتضمن التحليل الفني دراسة الرسوم البيانية، والتعرف على الأنماط، وإمكانية استخدام المؤشرات. ومن ناحية أخرى، يتضمن التحليل الأساسي الاهتمام بالأخبار وتقييم تقارير السوق والأحداث الاقتصادية. يمكنك الحصول على فهم أوضح وأكثر شمولاً للسوق واتخاذ قرارات أفضل بعيدًا عن العاطفة أو المضاربة من خلال الجمع بين هاتين الاستراتيجيتين.

تنويع تجارتك

لتقليل المخاطر الإجمالية، وزع تعرضك للمخاطر عبر مجموعة متنوعة من الأدوات والصناعات بدلاً من وضع جميع أموالك في سوق واحد. هذا النوع من التنويع يحمي رأس المال الخاص بك لأن أداء الأسواق الأخرى يقلل من تأثير حركة السوق التي تتعارض معك. إنها طريقة مباشرة لكنها قوية لتحقيق التوازن في نهج التداول الخاص بك وتجنب الاعتماد غير المبرر على أداء صفقة واحدة.

حافظ على انفعالاتك تحت السيطرة

على الرغم من أنه لا يمكن التخلص من عواطفك تمامًا في التداول، إلا أنه من المهم أن تبقيها تحت السيطرة لتجنب اتخاذ قرارات غير عقلانية. ومع ذلك، فإن معظم المتداولين الناجحين يتعاملون مع كل قرار بهيكلة وانضباط. فهم يتعاملون مع المراهنة على فروق الأسعار وكأنها عمل تجاري أكثر من كونها مقامرة. وهم يفعلون ذلك من خلال وضع استراتيجية تداول واضحة المعالم، والالتزام بها على الرغم من العواطف الشديدة، والتحكم في توقعاتهم بشكل معقول.

أمثلة على المراهنة على فروق الأسعار

دعنا نتفحص المثال أدناه، الذي يوضح كيفية عمل المراهنة على فروق الأسعار في ظروف السوق الفعلية، للمساعدة في توضيح ذلك.

ضع في اعتبارك سعرًا لمؤشر فوتسي 100 يبلغ 6500 (بيع) / 6502 (شراء). أنت تفتح رهان شراء بسعر 10 دولارات للنقطة الواحدة عند سعر الشراء 6,502 لأنك تعتقد أن المؤشر سيرتفع. تحرك السوق 48 نقطة لصالحك (6,550 – 6,502) إذا وصل مؤشر فوتسي إلى 6,550. ستجني 480 دولارًا إذا ضربت تلك النقاط الـ 48 في استثمارك البالغ 10 دولارات.

ومع ذلك، إذا انخفضت السوق بنفس النقاط إلى 6,468 نقطة، فستكون خسارتك 480 دولارًا بسعر 10 دولارات للنقطة الواحدة.

المراهنة على فروق الأسعار مقابل عقود الفروقات

على الرغم من أن المراهنة على فروق الأسعار وتداول عقود الفروقات يسمحان باستخدام الرافعة المالية، إلا أن هناك اختلافات رئيسية جديرة بالملاحظة.

يمكنك الاطلاع على دليل المبتدئين لعقود الفروقات إذا كنت تريد معرفة المزيد عن تداول عقود الفروقات.

الخاتمة

على الرغم من أن المراهنة على فروق الأسعار توفر للمتداولين وسيلة مرنة وسهلة المنال لكسب المال من الأسواق المالية، إلا أنها تنطوي على مخاطرة. أحد أسباب اعتبارها محفوفة بالمخاطر هو ميزة الرافعة المالية، والتي توفر تعرضًا أكبر للسوق. في حين أن هذا يمكن أن يزيد من الربحية إلى حد كبير، إلا أنه يمكن أن يؤدي أيضًا إلى خسائر كبيرة بل وقد يؤدي إلى القضاء على حسابك.

ولذلك، فمن المستحسن، إذا كنت ترغب في المغامرة في المراهنة على فروق الأسعار، أن تتعامل مع الأمر على أنه عمل تجاري وليس مخططًا للثراء السريع. أن يكون لديك نظام تداول، يتضمن خطتك واستراتيجيتك وإدارة المخاطر، وأن تكون منضبطًا في التنفيذ. مع وجود كل هذه الأمور، ستكون لديك فرصة أكبر للنجاح في المراهنة على فروق الأسعار.