Le Darvas Box est un indicateur avec une histoire à raconter. Il a été inventé par un danseur de salon et investisseur autodidacte à succès, Nicolas Darvas. Économiste de formation, Darvas a poursuivi une carrière de danseur, mais a passé la plupart de son temps libre à lire des livres sur l’investissement et la finance. Finalement, il a développé sa propre approche. Il s’est bâti une fortune et a publié un livre intitulé How I Made $2,000,000 in the Stock Market, dans lequel il explique son approche du trading. La stratégie sera particulièrement adaptée à ceux qui aiment les transactions boursières. Examinons de plus près cette stratégie pour comprendre comment et quand elle peut être appliquée.
Comment ça marche?
La Darvas Box est une stratégie de momentum qui utilise un outil d’analyse technique très particulier pour déterminer les points d’entrée et de sortie optimaux. L’idée derrière la stratégie de Darvas est à la fois simple et élégante: le trader doit envisager d’acheter un titre qui franchit la ligne supérieure (verte) de la boîte existante. Mais, bien sûr, toute la stratégie n’est pas aussi simple que cela.
L’ensemble de la stratégie s’articule autour d’actions qui affichent un mouvement haussier constant et repose principalement sur l’analyse technique. Néanmoins, Darvas mettrait également en œuvre des éléments d’analyse fondamentale afin de décider quels titres choisir. Il favorisait les titres à volume croissant, ce qui est en soi un indicateur fiable du mouvement haussier à venir.
Notez qu’il n’y a pas d’ordres de VENTE lorsqu’on travaille avec la stratégie Darvas Box. Aucun des titres qui sortent de la boîte vers le bas ne sont tradés.
Comment trader avec?
L’indicateur est créé par les lignes qui sont tracées le long des hauts et des bas du prix au cours d’une période donnée pour lui donner l’aspect d’une boîte. Toutes les cases sont créées automatiquement par l’indicateur lui-même. Les boîtes monteront lorsque le prix atteindra continuellement de nouveaux sommets ou descendront lorsque le prix atteindra de nouveaux creux.
Darvas lui-même entrerait sur le marché au moment où le prix passerait à une nouvelle boîte montante et fixerait un stop-loss au niveau de la ligne supérieure de la boîte précédente. Le trailing stop est d’une grande utilité dans cette stratégie, car il permet à votre niveau de stop-loss de suivre le cours.
Voici un exemple qui vous aidera à mieux comprendre les principes de base de cette stratégie. Si le prix de l’actif fluctue entre 55$ et 60$, il crée une boîte. Si le prix monte, disons, à 60,50 $, une nouvelle boîte plus haute est créée. Dans ce cas, Darvas entrerait sur le marché et fixerait le stop-loss juste en dessous de la ligne supérieure de la case précédente. Il suppose qu’une fois la boîte cassée, le prix se dirige vers la nouvelle boîte. Si le prix commence à baisser, la transaction sera conclue.
Bien sûr, comme toute stratégie, la stratégie Darvas Box ne fournit pas des signaux précis 100% du temps. Darvas lui-même a souligné l’importance d’un journal de trading où garder une trace de toutes vos transactions. Il est important d’apprendre des erreurs que vous faites et d’analyser vos transactions passées.
Vous pouvez combiner l’indicateur Darvas Box avec des indicateurs de volume, tels que l’oscillateur de volume pour augmenter la précision des signaux que vous recevez.
Comment le mettre en place?
Maintenant que vous savez comment lire les signaux de l’indicateur, vous êtes prêt à l’appliquer. Vous pouvez trouver Darvas Box dans l’onglet « Tendance » du menu « Indicateurs ».
Il peut être une bonne idée d’essayer la stratégie Darvas Box sur votre compte d’entraînement avant de passer à la vraie stratégie. Voyez si cela vous convient et n’oubliez pas de faire le suivi de vos placements.
