La stochastique peut être un outil d’analyse technique efficace, mais en même temps elle est difficile à maîtriser. Lisez l’article suivant pour en savoir plus sur la stochastique et les moyens d’améliorer vos résultats.
Techniques stochastiques
L’oscillateur stochastique est l’un des outils les plus populaires utilisés par les traders. C’est l’un des indicateurs les plus polyvalents de l’arsenal de l’analyste technique, mais il est accompagné d’un avertissement. Ne vous y trompez pas. La polyvalence de l’outil est une arme à deux tranchants; il affichera des signaux haussiers et baissiers dans les deux types de marché et peut facilement égarer les traders. La clé pour comprendre ce que cet excellent indicateur nous dit est de comprendre les conditions du marché. Les conditions du marché dictent l’action des prix et par extension les types de tactiques de trading que les traders doivent utiliser avec l’indicateur stochastique.
Croisements
Le signal le plus fondamental que la stochastique peut fournir est un croisement. Cet indicateur peut donner plusieurs types de croisements et tous ont des significations différentes. Le croisement le plus basique est lorsque la ligne %K, le plus court terme des deux lignes, croise la ligne %D, la ligne de signal. Ce type de signal est de nature à très court terme par rapport à l’intervalle de temps de votre graphique et peut entraîner un déplacement très bref. Pour obtenir de meilleurs résultats, envisagez des croisements suivant les tendances.
Un autre type de croisement est lorsque le %D passe au-dessus de la ligne de limite supérieure ou inférieure, généralement réglées aux niveaux 20 et 80 dans la plage de l’oscillateur. Un croisement au dessus de un est haussier et un croisement en dessous est baissier, mais bien sûr, par rapport à la ligne qu’il traverse et à la tendance sous-jacente qui détermine les actions. Encore une fois, pour obtenir des résultats plus précis, seuls les croisements qui suivent les tendances devraient être pris en compte.
Convergences
Là où les croisements indiquent la direction actuelle du marché, les convergences sont le moyen d’identifier le comportement du marché au cours des derniers jours, semaines ou mois. Au fur et à mesure que la ligne %D suit le cours d’un actif, elle connaîtra des pics et des creux en tandem avec l’actif sous-jacent. Si un actif est en mode rallye et atteint de nouveaux sommets à chaque pic successif et que les pics stochastiques sont aussi successivement plus élevés, on parle de convergence. La convergence est un signe de force dans un marché et un signe de continuation.
Pour les traders, cela signifie qu’il faut s’attendre à ce que les prix des actifs continuent d’augmenter ou, s’il y a un autre creux, à ce que les prix des actifs retestent AU MOINS le précédent sommet, sinon continuent de monter. Si une convergence se forme et que les prix des actifs se heurtent à une cible de résistance, le trader peut s’attendre à ce que ce niveau de résistance soit brisé et dépassé.
Divergences
Les divergences sont exactement le contraire d’une convergence. Si le prix d’un actif atteint un nouveau sommet ou un nouveau creux et que la stochastique ne parvient pas à atteindre un nouveau sommet ou un nouveau creux, il est en divergence. Il s’agit là d’un signal particulièrement difficile à trader, car il signale la faiblesse d’un marché et la possibilité d’un renversement de tendance, mais pas le moment où il se produira. Les divergences peuvent durer plusieurs minutes, heures, jours ou semaines en fonction de votre intervalle de temps. La clé de leur utilisation réside dans les cibles de support et de résistance. Les cibles de support et de résistance sont des niveaux de prix de premier ordre en vue d’un renversement de prix potentiel.
Tendance/Non-Tendance
La stochastique est très utile dans une situation de suivi de tendance, mais ces signaux peuvent échouer dans une situation sans tendance. Mais ne vous inquiétez pas, la stochastique est bonne pour ça aussi. Lorsque les prix des actifs varient, les lignes supérieures et inférieures des signaux passent d’indicateurs de force à des indicateurs d’inversion. Dans une fourchette de trading, l’action sur les prix varie d’un extrême à l’autre.
Si les prix montent jusqu’à l’extrême supérieur, on dit qu’ils sont surachetés et que les marchés surachetés sont mûrs pour une inversion. Si les prix descendent à l’extrême inférieur, on dit qu’ils sont sur-vendus et que les marchés sur-vendus sont également mûrs pour une inversion des prix. Si un actif se situe dans une fourchette de trading et que l’on ne s’attend pas à une rupture (convergences), chaque fois que le prix atteint le niveau de surachat ou de survente, le mouvement s’estompe et il faut trader pour un renversement.
