Falls Sie erwägen, mit Aktien zu handeln, sollten Sie einige wichtige Punkte beachten. Wir haben diesen Leitfaden zusammengestellt, um Neueinsteigern das Verständnis darüber, wie Aktien funktionieren, zu erleichtern. Er liefert einige Ideen dazu, wie man Aktien analysiert und diejenigen auswählt, die zu Ihrem Handelsansatz passen.
Grundlegende Fakten zu Aktien
Wenn jemand eine Aktie kauft (auch Anteilsschein genannt), wird er Eigentümer eines kleinen Teils eines Unternehmens. Die Aktienkurse werden in der Regel durch Angebot und Nachfrage bestimmt: Es gibt immer jemanden, der Aktien kaufen will, und andere, die Aktien verkaufen. Weitere allgemeine Informationen zu Aktien finden Sie im Beitrag Grundlagen des Aktienhandels im Überblick.
Bereiche des Aktienmarkts
Bei der Auswahl von Aktien für den Handel können Sie mit der Entscheidung für einen Marktbereich beginnen. Jeder Bereich hat verschiedene Faktoren, die dessen Geschäftstätigkeit beeinflussen. Einige werden stärker durch externe Faktoren beeinflusst, wie z.B. ökonomische und politische Bedingungen. Andere entwickeln sich nach bestimmten Konjunkturzyklen (Wachstumsphasen gefolgt von einem Rückgang der Wirtschaftstätigkeit).
Konjunkturzyklen
Konjunkturzyklen werden gewöhnlich in 4 Phasen unterteilt: Rezession, Aufschwung, Expansion und Abschwung. Jede hat ihre eigenen Merkmale und wirkt sich auf Unternehmen verschiedener Branchen unterschiedlich aus.
Während einer Rezession beispielsweise (wenn die Wirtschaftstätigkeit zurückgeht) weisen Unternehmen aus der Immobilien- und Technologiebranche schwächere Ergebnisse auf. Der Grund dafür ist, dass ihre Geschäftstätigkeit an hochgradig willkürliche Ausgaben von Verbrauchern und Unternehmen gebunden ist. Einfach gesagt neigen Menschen dazu, an diesen Ausgaben zu sparen, wenn das Geld knapp ist.
Dagegen entwickeln sich nicht-zyklische Konsumgüter, Versorger und der Gesundheitssektor unter solchen Bedingungen in der Regel besser. Diese Branchen werden als nicht-zyklisch bezeichnet, da sie von konjunkturellen Veränderungen weniger betroffen sind. Da für Lebensmittel und Gesundheitsfürsorge immer Geld ausgegeben wird, geht es diesen Geschäftsbereichen in der Regel auch dann gut, wenn die Wirtschaft im Allgemeinen in Schwierigkeiten ist.
Während eines Aufschwungs wiederum erwarten die Verbraucher ein Wachstum der Wirtschaft und erhöhen ihre freiwilligen Ausgaben. Auch die Unternehmen weiten ihre kommerziellen Aktivitäten aus, was zu einem Wachstum in Bereichen wie dem Immobiliensektor führt. Branchen, die während einer Rezession besser abgeschnitten haben — Konsumgüter, Versorger und Gesundheitswesen — tendieren zu einem Rückgang, da sich die Anleger zyklischeren Bereichen zuwenden, um neue Markttrends nicht zu verpassen und höhere Erträge zu erzielen.
Wie nutzt man Konjunkturzyklen für den Aktienhandel?
Das Verständnis von Konjunkturzyklen ist wichtig, um die Marktbereiche auszuwählen, die sich zum aktuellen Zeitpunkt besser entwickeln könnten. Anschließend wählt man Aktien für den Handel aus, die diese Bereiche repräsentieren, um positive Ergebnisse zu erzielen.
Bei der Auswahl konkreter Aktien eines Bereiches kann es sich als nützlich erweisen, zu prüfen, wo und wie sich jedes Unternehmen einordnet. Wie ist sein Marktanteil? Hat es einen Vorteil gegenüber der Konkurrenz? Die Antworten auf diese Fragen können dabei helfen, Aktien auszuwählen, die interessante Möglichkeiten für den Handel bieten.
Wenn Sie bevorzugt mit Aktien eines bestimmten Bereiches handeln, kann es auch nützlich sein, die wichtigsten Akteure in diesem Gebiet zu verfolgen und mehr über den Wettbewerb zu erfahren. Schauen Sie sich zum Beispiel dieses Video an, das die Kursschwankungen der wichtigsten Aktien der Videogamebranche über einen Zeitraum von 5 Jahren zeigt. Es liefert einen Überblick, wie sich die Aktienkurse verschiedener Unternehmen dieses Bereichs im Laufe der Jahre verändert haben. Es kann aufzeigen, wie sich diese Branche in der Zukunft entwickeln könnte.
Jeder Bereich entwickelt sich auf seine eigene Art und Weise. Daher kann es ratsam sein, die Branchen getrennt zu analysieren und die jeweiligen Einflussfaktoren bei der Auswahl der Aktien für den Handel zu berücksichtigen.
Arten von Aktien
Es gibt verschiedene Arten von Aktien, die Sie für den Handel auswählen können. Hier kommt ein kurzer Überblick zu den wichtigsten Arten.
- Basierend auf der Marktkapitalisierung (dem Gesamtwert aller Aktien):
| Art | Marktkapitalisierung |
| Large-Cap-Unternehmen | 10 Milliarden bis 200 Milliarden USD |
| Mid-Cap-Unternehmen | 2 Milliarden bis 10 Milliarden USD |
| Small-Cap-Unternehmen | 300 Millionen bis 2 Milliarden USD |
- Basierend auf dem Wachstumspotential:
| Art | Merkmale |
| Wertvolle Aktie (Value-Stock) | Erfolgreiche Unternehmen, gewöhnlich Marktführer ihrer Branche. Kein so schnelles Wachstum (falls überhaupt), aber stabile Aktienkurse. Diese Aktien sind eine gute Wahl für langfristige Investments. |
| Wachstumsaktie (Growth-Stock) | Unternehmen mit schnell steigenden Gewinnen, die sich rasant entwickeln. Sie können höhere Gewinne bieten, aber auch mehr Risiken. Konstantes Wachstum ist ihr wichtigster Pluspunkt, verlangsamt sich dies, können die Aktienkurse fallen. Da diese Aktien volatiler sind und dazu tendieren, zu schwanken, bieten sie möglicherweise interessantere Möglichkeiten für Händler. |
- Basierend auf der wahrgenommenen Qualität der Aktie:
| Art | Merkmale |
| Blue-Chip-Aktien | Große Unternehmen – die Marktführer in ihrer Branche. Sie vermitteln im Allgemeinen ein Gefühl der Stabilität und verringern die Risiken für Investoren. Eventuell weniger interessant für kurzfristige Händler. |
| Pennystocks (Kleinstaktien) | Kleinere Unternehmen mit sehr günstigen Aktien, die oft weniger als 1 USD pro Aktie kosten. Sie werden in der Regel von vielen externen Faktoren beeinflusst, so dass die Kurse häufig schwanken können. Möglicherweise attraktiv für Händler, aber auch potentiell riskant. |
Zu überlegen ist Diversifizierung – ein Portfolio aufzubauen, das aus Vermögenswerten verschiedener Branchen und verschiedenen Aktienarten besteht. Dieser Ansatz kann dazu beitragen, Risiken in einem sich verändernden Markt zu managen, wenn einige Branchen besser performen als andere. In jedem Fall sollten Sie alle Risiken sorgfältig abwägen, bevor Sie Handelsentscheidungen treffen.
Wie wählt man Aktien aus?
Wenn Sie die Marktbereiche und Aktienarten ausgewählt haben, an denen Sie interessiert sind, können Sie sich der Analyse bestimmter Unternehmen zuwenden.
Wertpapieranalyse erlernen
Es gibt zwei hauptsächliche Arten der Analyse von Aktien für den Handel: die fundamentale und die technische Analyse. Diese können einzeln oder für genauere Ergebnisse kombiniert verwendet werden.
Fundamentale Analyse von Aktien
Dabei werden die Finanzlage des Unternehmens und damit verbundene Faktoren wie die Bedingungen in der Branche oder die allgemeine wirtschaftliche Situation untersucht. Ziel ist es, zu verstehen, ob der Aktienkurs vom Markt im Moment richtig bewertet wird. Als Ergebnis der fundamentalen Aktienanalyse sollte ein Händler in der Lage sein, die Ergebnisse mit dem aktuellen Marktkurs zu vergleichen. Und dann daraus schlussfolgern, ob der Vermögenswert über- oder unterbewertet ist. Was wiederum eine Handelsmöglichkeit darstellen kann.
Diese Art der Analyse wird in der Regel für langfristige Investments verwendet, da es einige Zeit dauern kann, bis die Aktienkurse den tatsächlichen Wert des Unternehmens widerspiegeln. Sie kann aber auch bei der Bewertung von Aktien für den kurzfristigen Aktienhandel nützlich sein. In diesem Artikel erfahren Sie mehr über die einzelnen Schritte, die Sie zur Ausführung einer fundamentalen Analyse von Aktien für den Handel ausführen können.
Technische Analyse von Aktien
Bei diesem Ansatz nutzen Händler Indikatoren für den Versuch, auf der Basis vergangener Schwankungen und Handelsvolumina die zukünftige Entwicklung einer Aktie vorherzusagen. Diese können einzeln oder in verschiedenen Kombinationen angewendet werden, um genauere Werte zu erhalten. Bei dieser Art der Analyse gründen sich die Schlussfolgerungen auf Muster in Kursdiagrammen von Aktien, die auf künftige Kursbewegungen hindeuten können.
In diesem Blog finden Sie Schritt-für-Schritt-Anleitungen zur Anwendung von Indikatoren für die technische Analyse von Aktien, z. B. Die 5 beliebtesten Indikatoren in 5 Minuten erklärt.
Beide Arten der Aktienanalyse können nützliche Informationen liefern und potenziell zu Handelsideen führen. Händler können diese auch in Kombination verwenden: Sie können zum Beispiel die fundamentale Analyse einsetzen, um interessante Unternehmen und Aktien auszuwählen. Und dann auf technische Indikatoren zurückgreifen, um den richtigen Zeitpunkt für den Einstieg zu finden.
Wählen Sie Ihren Broker
Für den Handel mit Aktien steht eine Vielzahl von Plattformen zur Auswahl. Einige konzentrieren sich auf den Aktienhandel, andere bieten auch Investmentmöglichkeiten. Bei einigen können Sie angesagte Vermögenswerte kaufen, bei anderen brauchen Sie das nicht zu tun und handeln nur die Kursdifferenz.
Bei IQ Option zum Beispiel sind über 190 Aktien für den Handel als CFDs (Differenzkontrakt) verfügbar. Mit dem Kauf einer CFD-Aktie erwirbt der Händler keine Aktie des Unternehmens selbst. Stattdessen geht es darum, eine Vorhersage über künftige Kursschwankungen des Vermögenswerts abzugeben. In Abhängigkeit vom Ergebnis der Kursbewegung erhält der Händler einen Gewinn oder verliert das ursprüngliche Investment.
Darüber hinaus können Händler mit CFDs nicht nur positive Ergebnisse erzielen, wenn eine Aktie steigt, sondern auch, wenn sie fällt. In Kombination mit dem Marginhandel bieten CFDs Händlern mehr Auswahl und eine Vielzahl von Handelsmöglichkeiten.
Der Handel mit diesen Instrumenten erfordert in der Regel die technische Analyse der Aktien, so dass es sinnvoll sein kann, sich die Werkzeuge im Handelsraum anzusehen. IQ Option zum Beispiel bietet 100 verschiedene Indikatoren, die bei der technischen Analyse von Aktien und der Entwicklung von Ideen für den Handel unterstützen können.
Die Plattform bietet auch ein kostenloses Testkonto zum Sammeln von Handelserfahrungen ohne das Risiko, Geld zu verlieren. Auf diese Weise können Sie sich Zeit nehmen, um Aktien für den Handel auszuwählen, die Verwendung von Analysetools zu üben und die für Sie geeignete Handelsmethode zu finden.
Unter Berücksichtigung all dieser Aspekte kann es ratsam sein, die Handelsbedingungen und die von verschiedenen Aktienhandelsplattformen angebotenen Instrumente zu prüfen, bevor man sich anmeldet. Diese Herangehensweise schützt vor Enttäuschungen und verbreiteten Fehlern, mit denen neue Händler konfrontiert werden.
Einen Handelsplan erstellen
Es ist für den Handel mit jeder Art von Vermögenswerten wichtig, einen Handelsplan aufzustellen. Aktien sind keine Ausnahme: Um ein positives Ergebnis zu erzielen, sind Planung und Beständigkeit erforderlich.
Ein Handelsplan ist ein Satz von Regeln, der dabei hilft, diesen Prozess zu organisieren. Er kann beinhalten:
- Ihr Budget: Wie viel Geld möchten Sie einsetzen?
- Handelszeiten: Wann handeln Sie? Wie oft prüfen Sie Ihre Geschäfte?
- Ihre Risikotoleranz: Wann schließen Sie Ihre Geschäfte? Wie lange halten Sie verlustbringende Trades offen?
- Ihre Handelsmethode: Eröffnen und schließen Sie alle Geschäfte innerhalb eines Tages? Oder halten Sie diese offen, bis sich der Trend ändert? Wie viele Geschäfte eröffnen Sie pro Tag?
Sie können den Handelsplan von Zeit zu Zeit überarbeiten und aktualisieren, aber in den meisten Fällen ist es von entscheidender Bedeutung, sich daran zu halten. Auf diese Weise können Sie spontane Entscheidungen vermeiden, die sich negativ auf Ihre langfristigen Handelsziele auswirken könnten.
Zusammenfassung
Bei der Auswahl von Aktien für den Handel ist es wichtig, verschiedene Faktoren wie die wirtschaftliche Lage, die Branchen am Aktienmarkt und die Konjunkturzyklen sorgfältig zu berücksichtigen. Zusammen mit der fundamentalen und technischen Analyse bestimmter Aktien können diese Faktoren den Händlern genügend Daten liefern, um eine fundierte Entscheidung zu treffen. Danach sollte ein Händler einen Handelsplan entwickeln, um die erworbenen Informationen zu nutzen und den richtigen Zeitpunkt für ein Geschäft abzupassen.
