Operar no es fácil: hay muchos factores y variables a tener en cuenta. Pero también es importante prestar atención a la psicología del trading, porque puede afectar a tus decisiones. Hoy hablaremos de los 3 prejuicios cognitivos en el trading más comunes que pueden influenciar tus resultados al operar.
¿Qué es un Prejuicio Cognitivo?
Un prejuicio cognitivo es un error subconsciente del pensamiento. Puede ocurrir cuando la gente trata de procesar nueva información. A nuestro cerebro no le gusta la complejidad, por eso intenta simplificar la información entrante. Lo hace interpretando la nueva información en base a conocimiento y experiencias previas. Esto puede afectar negativamente al proceso de toma de decisiones, incluídas las elecciones que hacemos al operar.
Hay muchos tipos diferentes de prejuicios cognitivos. Aquí tienes tres que pueden ser considerados los más comunes y tienen un efecto significativo en la psicología del trading.
Prejuicio de confirmación
A nadie le gusta equivocarse. A veces la gente busca la confirmación de sus propias opiniones en lugar de tener las ideas claras y buscar hechos. No nos gusta poner a prueba nuestras creencias: eso requiere demasiada energía.
Imagina a alguien que está leyendo una entrevista de un actor famoso que no les gusta. Creen que este actor es prepotente y arrogante. Por eso cada respuesta que da, probablemente parecerá apoyar su opinión existente. Sería muy difícil cambiarlo porque el prejuicio de confirmación sirve para mantener tus creencias lo máximo posible.
Es importante ser consciente del prejuicio de confirmación, porque puede afectar a las decisiones de trading. Cuando hacen una operación, los traders pueden pasar por alto algunos hechos contrastados, porque van en contra de sus opiniones. Por eso puede ser útil ceñirse a la información real más que a las creencias personales. E incluso desafiarte a ti mismo a buscar en qué puede estar confundida tu opinión actual de la situación para prepararte para posibles errores.
Charlie Munger, el inversor multimillonario y presidente de Berkshire Hathaway, dijo:
“He gastado una vida entera tratando de evitar mis propios prejuicios. ¿Cómo lo hago?
1) Me froto la nariz con mis propios errores.
2) Intento ser lo más sencillo y fundamental posible”.
Falacia del jugador
Este prejuicio hace referencia a la creencia incorrecta de que es más probable que tenga lugar algún evento del futuro debido a los eventos pasados. Es incorrecta porque cada situación debe ser considerada independiente, y no estar basada en lo que ya ha ocurrido anteriormente.
Un ejemplo clásico que ilustra este prejuicio es el de tirar una moneda al aire. Cuando una persona tira una moneda, hay un 50/50 de probabilidades para ambos resultados: podría caer en “cara” o en “cruz”. Pero imagina que la moneda ha sido tirada 10 veces seguidas, y el resultado han sido 7 “caras” de esas 10 veces. ¿Cuál podríamos pensar que es la probabilidad de obtener “cruz” en la ocasión número 11? Algunas personas podrían creer que es más del 50%, pero en realidad no es así. Sigue habiendo un 50/50 de probabilidades de obtener ambos resultados porque no existe conexión entre los resultados pasados y los futuros.
La falacia del jugador también juega su papel en el proceso de toma de decisiones de los traders. Por ejemplo, un trader está considerado operar con un activo que ha perdido valor durante un tiempo. Podría pensar que “Bueno, no puede seguir bajando para siempre, probablemente volverá a subir pronto”. Sin embargo, no sería acertado tomar decisiones solo en base a esa idea. Sería útil obtener primero más información y considerar el uso del análisis fundamental y de los indicadores técnicos antes de hacer un movimiento.
Efecto de arrastre
Este prejuicio a veces se llama pensamiento grupal, puesto que hace referencia a la gente que sigue las creencias comúnmente aceptadas. También puede ser difícil en ocasiones resistirse a la tentación de hacer lo mismo que el resto. Podríamos pensar: “Tanta gente no puede estar equivocada, probablemente tengan algo de razón”. Este efecto es el que lleva a burbujas especulativas y a pérdidas, es por eso que los traders deben ser conscientes de su tendencia a seguir las opiniones populares e intentar mantener la mente abierta.
¿Cómo luchar contra los prejuicios cognitivos en el trading?
Cuando se toman decisiones de trading, los hechos y la lógica pueden generalmente, ser considerados más útiles que las asumpciones y la intuición. Pero incluso la gente más racional no debería ignorar la psicología del trading, porque puede seguir influenciando sus acciones. Los prejuicios cognitivos son subconscientes: pueden poner en peligro la precisión de tus decisiones de trading sin saberlo.
No hay una forma segura de prevenir la toma de malas decisiones. Pero ser consciente de estos prejuicios puede ayudarte a prevenir algunos de ellos. Considerando cuidadosamente los factores que influencian sus opiniones y dudando de sus creencias preexistentes, los traders pueden evitar caer en la trampa de sufrir sus propios prejuicios. Practicar la autodisciplina también puede ser de ayuda: echa un vistazo a este artículo para aprender más sobre este método: Cultivando la Autodisciplina para un Trading Consciente.
Conclusión
Los prejuicios cognitivos en el trading pueden ser difíciles de controlar, especialmente para los traders novatos. Así que asegúrate de basar tus decisiones de trading en hechos y en un análisis profundo, más que en corazonadas. De esta forma serás capaz de evitar prejuicios sistemáticos de trading que te llevan a cometer errores comunes de trading. Para aprender más sobre los errores potenciales, revisa este artículo sobre 3 Mayores Errores de Trading Que Comenten los Traders Novatos.
